摘要
风险是广泛存在的一个客观现实。随着市场经济的进一步成熟和全
球经济一体化步伐的加快,风险的双重性愈益明显,它既可能给企业带
来高收益,也可能造成额外损失。风险与机会并存乃是市场经济的一大
特色。因此,风险的评价与管理问题,受到越来越多关注。而任何投资
是面向未来的,未来的不确定性会给投资带来风险,亦即说,它既可能
给投资者带来机会和收益,也可能给投资者带来损失。目前,投资者对
投资风险的概念模糊,其风险意识不强,对风险评价不够重视。而且,
现有的投资风险评价方法仅仅停留在一些传统的评价方法,如期望值、
方差和变异系数等;但是,对复杂的投资项目,用这些方法远不能准确
地评价投资项目的风险的大小。这样就不能进行有效的风险防范,导致
企业投资失误或失败,从而给企业和社会带来损失。基于此,本文提出
了诸如盈亏平衡分析、敏感性分析、概率分析、肯定当量系数和灰色系
统理论等风险评价方法,以更准确地评价投资项目的风险,从而提高企
业的投资收益率。

论文分三章,第一章从不确定性与风险的关系出发,从理论上介绍了
风险的基本概念和特点,并论述了企业风险的产生原因及其类型;第二章
论述了企业投资风险的涵义及其产生原因,并系统地介绍了不同的市场
类型的投资风险特点。第三章阐述了企业投资风险的评价目的、原则和
步骤,系统地论述了企业投资风险评价原理和方法。第四章通过对黄石
双峰电缆有限公司投资电机项目的案例分析与研究,阐述了各种投资风
险的评价方法在实际中的应用,并探索性地比较了各种评价方法的优缺
点,在此基础上,结合本人在实际教学和研究中的心得和体会,提出了
企业投资风险综合评价的系统模型。

关键词投资风险评价灰色系统理论案例