情定山海，终有一别 魅力山海，大放异彩 管理资源网保险欧亿·体育（中国）有限公司下载门户网站 2022市场环境 愿 ？服输 那些金融产品可以“保本保息” 50万以内的银行存款 国家信用背书的国债 普通型寿险产品 老百姓对安全保障产品 最质朴的需求是什么？ 既保证本金安全又收益确定 还具有灵活支取的工具 为什么增额寿受欢迎？ 短期现金价值高 终身增长固定无风险 安全性、收益性、灵活性 7到8年增长利息9790元，当年单利3.92%。 第5年现价已超所交保费。 10到11年增长利息10865元，当年单利4.35%。 30到31年增长利息21795元，当年单利8.72%。 50到51年增长利息43355元，当年单利17.34%。 给你一个保本保息的计划，所有收益全部写在合同中，受法律保护 有一张卡，比如每年存5万，存五年，到第十年这张卡上就有31.3万元， 这张卡给你保证终身3.5%的复利。 你啥时候想取钱，就从卡里取，剩下的继续3.5%复利增值，也可以直接全部取出来，把卡注销。 短期想用钱了，现价的80%可以随时借款，不影响复利计息； 可以锁定终身利率，对抗利率下行，时间越久，年化单利越高，还可以灵活应对未来某一天的不时之需。 现金价值写入合同，100%保证 山海关犯了哪“几宗罪” 山海关为什么会被叫停？ 第一宗罪——早期现金价值过高，回本期过快，存在“长险短做”的风险。 增额终身寿险，光听名称我们就知道，这是一款保障期为“终身”的长期保险产品。 这类产品，无论是在精算定价方面，还是在资产投资方面，都应该按照长期保险产品的规则和原则进行操作。 但是，为了凸显产品回本快、流动性好的优势，很多增额终身寿险在缴费期结束后，立马就回本，甚至会给予很高的收益，变相把一款终身的长期产品做成了一款短期储蓄产品（即监管部门所谓的“长险短做”）。要知道，长期保险产品的投资端，需要匹配长期的资产，如果客户早期退保金额过高，一定会给保险公司造成严重的“投资期限不匹配”的风险。 因此我们看到，自从去年开始，银保监会就在各种通报中提及，“XXX公司报送的某终身寿险，产品可灵活减保且无比例限制/产品前五年退保率过高，存在长险短做风险。” 而“长险短做”，一直都是监管部门非常不喜欢的 第二宗罪——产品减保加保过于灵活。 在增额终身寿险刚刚“C位出道”的时候，由于其非常灵活的减额退保条款，曾一度让我将其归类为一个“现金流规划工具”。 山海关为什么会被叫停？ 第三宗罪——产品保证收益过高，存在“利差损”风险。 如今的很多增额终身寿险，不仅产品回本期快，实际给到客户的收益率（用IRR计算）也挺高，有些产品甚至能给到3.49%的水平，接近监管部门设定的3.5%普通型人身险预定利率上限。 给客户这么高的实际收益率，就需要保险公司自身的长期投资收益率保持在5%以上，否则很容易就会在投资层面产生亏损（即所谓的“利差损”风险）。 根据天风证券的研究，上市保险公司的净投资收益率，大概也就比十年期国债的收益率高100-200bps（即高1%~2%）。 山海关为什么会被叫停？ 山海关为什么会被叫停？ 。。。以下略