Contents Preface . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . xv Chapter 1 Cost Management . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1 – 1 Overview of Cost Management . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1 – 2 Cost Structure . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1 – 4 Standard and Average Costing Compared . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1 – 11 Chapter 2 Setting Up . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 1 Overview of Setting Up . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 2 Related Product Setup Steps . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 2 Setup Flowchart . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 6 Setup Steps . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 8 Default Inter–Organization Options . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 11 Default Inter–Organization Transfer Accounts . . . . . . . . . . . . 2 – 12 Setting Up Periods . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 13 Defining Cost Types . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 14 Defining Activities and Activity Costs . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 19 Defining Subelements . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 22 Defining Material Subelements . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 22 Defining Overhead . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 24 Defining Material Overhead Defaults . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 29 Mass Editing Item Accounts . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 32 Mass Editing Cost Information . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 34 Copying Costs Between Cost Types . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 44 Default Basis Types . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 49 Associating Expenditure Types with Cost Elements . . . . . . . . . . . 2 – 51 Defining Category Accounts . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 53 Associating WIP Accounting Classes with Categories . . . . . 2 – 58 Project Cost Groups . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 61 Defining Project Cost Groups . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 62 Profile Options and Security Functions . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 66 Profile Options . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 66 Implementing Profile Options Summary . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 66 Cost Management Security Functions . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2 – 69 Chapter 3 Item Costing . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3 – 1 Overview of Item Costing Activities . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3 – 2 Selecting an Item / Cost Type Association . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3 – 3 Defining Item Costs . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3 – 5 Defining Item Costs Details . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3 – 8 Viewing Item Costs . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3 – 10 Cost Type Inquiries . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3 – 13 Purging Cost Information . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3 – 17